Hur man köper en bil som har finansierats
Med due diligence borde det inte vara ett problem att köpa en bil som fortfarande är under finansiering.
Det finns några små men viktiga skillnader mellan att köpa ett hus och att köpa en bil, där den lilla skillnaden i kostnad är kanske den mest uppenbara. För det andra tänker vi inte på att köpa fastigheter från någon som fortfarande är skyldig tusentals eller miljoner dollar för det, eftersom banker betalar andra banker för att stänga bolån - det är bara en del av affären.
Men att köpa en finansierad bil är mer oroande än att försöka dansa kind mot kind runt Louvren med Mona Lisa. Att köpa en finansierad bil är förstås lika värt som att köpa ett hus om jag ska vara ärlig.
Så möjligheten att en privat försäljning förvandlas till en finansiell härva bör inte skrämma bort dig; Med över fyra miljoner begagnade bilar som byter ägare i Australien varje år, är fördelarna med att köpa privat tydliga.
Allt du egentligen behöver göra, som med alla större köp, är att förbereda dig i förväg när det kommer till ekonomi, precis som du skulle göra när du överväger problem med bilunderhåll, servicehistorik och så vidare.
Du måste förstås vara helt säker på bilens ekonomiska tillstånd, eftersom ansvaret för att kontrollera ligger på dig, och om du inte gör det kan du hamna i en värld av smärta.
Vilka är de potentiella fallgroparna?
Som vi diskuterade i vår artikel om att sälja finansierade bilar så handlar allt om hur billån fungerar. Eftersom bilfinansiering använder bilen som säkerhet tillämpas lånet på bilen, inte ägaren. Ägaren är fortfarande skyldig att betala tillbaka lånet, och tills de gör det hålls eventuellt utestående belopp på lånet mot bilen och inte låntagaren.
Det är här potentiella begagnade bilköpare kan bli lite förvirrade. Även om återförsäljare och auktionshus måste tillhandahålla bevis på tydligt ägande och utsättas för stränga påföljder för brott mot sina skyldigheter, omfattas privata säljare inte av samma regler.
Den stora risken med att köpa en bil med ekonomi kopplad är att du blir av med bilen.
Detta innebär att hur många problem som helst kan gömma sig bakom en förmodat bra affär, inklusive dolda intressen i bilen. Om du oavsiktligt köper en bil med pengarna du är skyldig från den kommer du att hamna i skuld eller helt förlora din bil när finansbolaget tar tillbaka den för att ta igen sina förluster, förklarar Justin Davis på CANSTAR Credit Scoring Services.
"Den stora risken med att köpa en bil med ekonomi är att du förlorar bilen", säger hon.
"Om den här bilen användes som säkerhet för ett lån, så har finansinstitutet äganderätt."
Det är verkligen så allvarligt. Enligt australisk lag är köparen ansvarig för att verifiera fordonets äganderätt; om allt faller sönder har du inte ett ben att stå på, men du behöver två för att gå överallt.
Antingen måste du betala av resterande belopp på lånet eller så kommer bilen att konfiskeras och säljas, vilket ger dig tomma fickor och gott om tid att ångra dina beslut medan du väntar på bussen.
Hur undviker man risker?
Så länge ett ekonomiskt avtal är öppet är det verkligen inga problem med att köpa en bil som fortfarande är föremål för ett lån; det är först när säljaren döljer att det fortfarande finns pengar att betala som allt blir päronformat.
Om säljaren inte har berättat att han fortfarande är skyldig pengar för bilen är det ett säkert tecken på att en av två saker är på gång. Säljaren lurar dig antingen medvetet, eller, vilket är extremt osannolikt, vet helt enkelt inte om bilens belastning. Det är i alla fall dags att gå.
Kontrollera värdepappersregistret för lös egendom
Även om allt detta låter skrämmande, finns det ett enkelt och billigt sätt att undvika fiaskot - kolla in Personal Property Securities Registry eller PPSR.
REVS revolution
PPSR är det nya namnet för den gamla skolans REVS-verifiering (Register of Encumbered Vehicles) som avskaffades 2012 (åtminstone den statliga versionen, privata webbplatser som revs.com.au finns fortfarande).
PPSR är ett omfattande rikstäckande register som spårar lån till australiensiska bilar, motorcyklar, båtar och allt av värde, till och med konst. Det gamla REVS-systemet var ett stat-för-stat-företag som bara handlade om fordon.
"Du kan besöka http://www.ppsr.gov.au för att kontrollera med hjälp av fordonets identifieringsnummer," förklarar Davis.
Gör din första kontroll när du funderar på att köpa en bil.
"Om din potentiella bil är under finansiering, kommer certifikatet du får från att söka i Personal Property Securities Registry innehålla information om typen av lån och vem som äger lånet."
Verifiering genom PPSR kostar endast $2 och ger dig konkreta bevis på ingen eller aktuell kredit. Faktum är att det är så billigt att det är värt att göra det två gånger.
"Gör helst din första inspektion i det ögonblick du överväger att köpa en bil", säger Davis.
"Gör en kontroll till på köpdagen innan du lämnar över en bankcheck eller gör en onlineöverföring, ifall säljaren tog ett snabblån mellan de två."
Är det värt att köpa en kreditbil?
Så länge du gör din due diligence i förväg och handlar med en ärlig säljare, finns det ingen anledning till att det ska vara svårare att köpa en bil som fortfarande är under finansiering än att köpa en bil med en tydlig titel. Det är dock viktigt att se till att det inte finns några pengar kvar att betala för bilen när du skriver ditt namn på köpebrevet.
"Om du ska köpa ett billån - kanske säljaren inte kan betala av sitt billån förrän de har pengar från försäljningen - gör då försäljningen på kontoret för den finansiella institutionen som har billånet," han säger Davis.
"Så du kan betala för bilen, säljaren kan återbetala lånet, och du kan samtidigt få obelånat ägande av bilen."
Det är ungefär som att gå till en fastighetsmäklare eller en bank för att skriva på papper för att köpa ett hus, bara siffrorna på pappersarbetet du skriver under är mindre benägna att få ditt hjärta att rasa.
